Swiss News

This paper investigates the impact of aid for trade (AfT) targeted at trade policies on the participation of recipient countries in global value chains (GVCs), and how this impact varies with their prevailing political regimes. In democratic countries, the need for the authorities to account for the interests of various stakeholders (e.g., lobbies, trade unions) can compromise the allocation, use, and effectiveness of AfT. In contrast, less democratic regimes are typically more insulated from political pressures, which may lead to more effective outcomes of aid. At the same time, integration into some complex GVCs requires efficient and democratic institutions, to which these products are sensitive. Employing a sample of 110 countries and data covering 2002-2018, we control for standard determinants of GVC participation, while examining the effect of AfT and the moderating role of the political regime in place. Our estimation addresses the endogeneity of aid through an appropriate instrumentation strategy. Our results suggest that the effect of AfT is mostly positive in autocratic regimes, indicating more effective trade policy reforms. When we account for regional disparities, we find evidence that AfT for trade policy is also impactful in some democratic regimes. This might suggest that the efficacy of AfT is not strictly regime-dependent, but hinges on the government’s commitment to carry out significant reforms leading to greater participation in the global economy.

This paper investigates the impact of aid for trade (AfT) targeted at trade policies on the participation of recipient countries in global value chains (GVCs), and how this impact varies with their prevailing political regimes. In democratic countries, the need for the authorities to account for the interests of various stakeholders (e.g., lobbies, trade unions) can compromise the allocation, use, and effectiveness of AfT. In contrast, less democratic regimes are typically more insulated from political pressures, which may lead to more effective outcomes of aid. At the same time, integration into some complex GVCs requires efficient and democratic institutions, to which these products are sensitive. Employing a sample of 110 countries and data covering 2002-2018, we control for standard determinants of GVC participation, while examining the effect of AfT and the moderating role of the political regime in place. Our estimation addresses the endogeneity of aid through an appropriate instrumentation strategy. Our results suggest that the effect of AfT is mostly positive in autocratic regimes, indicating more effective trade policy reforms. When we account for regional disparities, we find evidence that AfT for trade policy is also impactful in some democratic regimes. This might suggest that the efficacy of AfT is not strictly regime-dependent, but hinges on the government’s commitment to carry out significant reforms leading to greater participation in the global economy.

This paper investigates the impact of aid for trade (AfT) targeted at trade policies on the participation of recipient countries in global value chains (GVCs), and how this impact varies with their prevailing political regimes. In democratic countries, the need for the authorities to account for the interests of various stakeholders (e.g., lobbies, trade unions) can compromise the allocation, use, and effectiveness of AfT. In contrast, less democratic regimes are typically more insulated from political pressures, which may lead to more effective outcomes of aid. At the same time, integration into some complex GVCs requires efficient and democratic institutions, to which these products are sensitive. Employing a sample of 110 countries and data covering 2002-2018, we control for standard determinants of GVC participation, while examining the effect of AfT and the moderating role of the political regime in place. Our estimation addresses the endogeneity of aid through an appropriate instrumentation strategy. Our results suggest that the effect of AfT is mostly positive in autocratic regimes, indicating more effective trade policy reforms. When we account for regional disparities, we find evidence that AfT for trade policy is also impactful in some democratic regimes. This might suggest that the efficacy of AfT is not strictly regime-dependent, but hinges on the government’s commitment to carry out significant reforms leading to greater participation in the global economy.

Als Clown Pennywise brachte er so manch einen zum Schaudern. Nun ist der Brite Tim Curry verstorben, wie «TMZ» berichtet.

Belinda Bencic und Flavio Cobolli stehen im Mixed-Halbfinal der US Open. Dabei stiehlt ihnen Bencic-Sprössling Bella (2) nach dem Sieg gegen die Tennis-Grössen Serena Williams und Carlos Alcaraz die Show.

Der Zürcher Hauptbahnhof ist Schauplatz des Stabhochsprung-Events der Frauen bei Weltklasse Zürich. Verfolge den Wettkampf jetzt live im Ticker mit.

In Amsterdam und Wien sorgen fragwürdige Taxi-Praktiken für Schlagzeilen. Doch auch in der Schweiz ist das Problem bekannt: In Zürich gibt es seit Jahren Beschwerden über überhöhte Preise und zweifelhafte Methoden.

Zwischen den zwei Rettungsflug-Unternehmen Air-Glaciers und der Rega herrscht richtig dicke Luft. Die neuste Eskalation: Die Rega soll dem Walliser Konkurrenten mit dem Entzug von Einsätzen gedroht haben. Der Streit dauert seit einigen Jahren an.

In der Gemeinde Speicher im Kanton Appenzell Ausserrhoden kam es am Mittwoch zu einem Reitunfall. Ein elfjähriges Mädchen wurde dabei unbestimmt verletzt.

Mit dem Sieg vor dem Bezirksgericht ist Bernhard Alpstaeg zurück in Amt und Ehren. Doch was will der alte und neue FCL-Mehrheitsaktionär? Und warum ist dieses erstinstanzliche Urteil für den FC Luzern so gefährlich? Die neun brennendsten Fragen und Antworten zum Fall.

Die Mobiliar will in den nächsten Jahren bis zu 1000 bezahlbare Wohnungen in der Schweiz bauen. Mit 200 Millionen Franken will der Versicherer besonders in Regionen mit grossem Bedarf an günstigem Wohnraum aktiv werden und so soziale Verantwortung übernehmen.

Im Kanton Schaffhausern kann man der Polizei bei «Coffee with a Cop» allerlei Fragen stellen. Zappalot auch mitgehört.

Nach ihrem schweren Unfall in St. Moritz ist Michelle Gisin noch nicht bereit für ein Comeback. Die 32-Jährige denkt sogar über eine Pause bis 2027 nach.

Agnieszka Butter (50) verlor gleich zwei geliebte Menschen an Demenz. Um zu verstehen, wie sich das Risiko senken lässt, studierte sie Neurowissenschaften. Heute setzt sie auf feste Routinen – vom täglichen Spaziergang ohne Kopfhörer bis zum Geruchstraining.

Badegäste staunten am Sonntag: Am Strand von Alassio, einem der bekanntesten Strände Liguriens, liegt ein riesiges schwarzes zylinderartiges Objekt.

Der Schweizer Claudius Schäfer ist Präsident der European Leagues. In einem Interview findet der SFL-CEO klare Worte zu Fifa-Boss Gianni Infantino. Und stellt eine Forderung für die Zukunft.

Überraschende Nachrichten aus Norwegen: Mit Durek Verrett hat sich ein weiteres Mitglied des erweiterten Königshauses einer Organtransplantation unterzogen.

Ein einziger Journalist machte den Trip ans Hinspiel in den Conference-League-Playoffs in Sion mit. Einer? Wir dachten Ajax sei ein Riesenklub? Nehmen die Sion nicht ernst? Oder steht der Klub vor dem Niedergang?

Hunderte Menschen werden nach der Sturzflut in Nepal noch vermisst. Erste Analysen deuten auf eine Kettenreaktion im Hochgebirge hin. Wie Sturzfluten entstehen – und was im konkreten Fall passiert sein könnte.

Bei einer Diskussion am Rande einer Demonstration in Deutschland behauptet der Youtuber Mercant fälschlicherweise, die Schweiz habe im Zweiten Weltkrieg Juden Goldzähne herausgerissen. Eine diplomatische Krise dürfte die Aussage aber nicht auslösen.